Cosa significa Rug Pull, Bank Run e Exit Scam e comprenderne i rischi

 Nel corso degli anni, la criptovaluta è diventata un argomento di discussione molto controverso, principalmente attraverso le due forze opposte che cercano di navigare all'interno dello spazio. Da un lato ci sono i seguaci della tecnologia, i futuristi e gli innovatori che acquistano bitcoin e altre altcoin e li conservano in sicurezza.
D'altra parte, ci sono quelli che depredano i meno istruiti, cercando di sfruttare la loro mancanza di conoscenza e truffandoli rubandogli i loro investimenti. Questo accade in molti modi e riconoscerlo può essere complicato.
Con l'evolversi dello spazio crittografico, si evolvono anche i metodi di queste cosiddette truffe.

- Rug Pull
Un rug pull è una manovra dannosa nel settore delle criptovalute in cui gli sviluppatori del progetto lo abbandonano e scappano con i fondi degli investitori. I rug pull di solito si verificano nell'ecosistema della finanza decentralizzata (DeFi) , in particolare negli scambi decentralizzati (DEX) , dove individui malintenzionati creano un token e lo elencano su un DEX, quindi lo accoppiano con una criptovaluta leader come Ethereum .
I rug pull prosperano sui DEX perché questi tipi di scambi consentono agli utenti di elencare i token gratuitamente e senza controllo , a differenza degli scambi centralizzati di criptovaluta . Inoltre, creare token su protocolli blockchain open source come Ethereum è facile e gratuito. Gli attori malintenzionati utilizzano questi due fattori a proprio vantaggio.
Ciò si traduce in una spirale mortale di vendita poiché altri fornitori di liquidità, holder e trader si fanno prendere dal panico per la perdita di liquidità disponibile per il trading. Una volta che la liquidità è stata prosciugata, gli holder di token sono solitamente lasciati con crypto che potrebbero non essere negoziabili da nessun'altra parte.
Tra i Rug Pulls più grossi, sicuramente quello di Meerkat Finance, secondo i founders degli hacker avevano rubato 31 milioni di dollari dai loro portafogli. Tuttavia si è trattato di un Rug Pulls in piena regola con liquidità drenata (circa $ 31 milioni di dollari in BNB e BUSD). Vale la pena notare che molti progetti hanno adottato misure per alleviare i rischi di rug pulling impegnando un certo livello di liquidità in un modo che non può essere rimosso (ad esempio, LP Token Burn, contratto di blocco della liquidità, ecc.).

- Bank Run
Un Bank Run(corsa agli sportelli) si verifica quando un gran numero di clienti di una banca o di un altro istituto finanziario ritirano simultaneamente i propri depositi per motivi di solvibilità della banca .
Man mano che più persone ritirano i propri fondi, la probabilità di insolvenza aumenta, spingendo più persone a ritirare i propri depositi. In casi estremi, le riserve della banca potrebbero non essere sufficienti a coprire i prelievi.
Inoltre, l'elevata interconnessione dei moderni sistemi finanziari porta con sé il rischio che il panico faccia entrare in crisi tutto il comparto bancario e si estenda successivamente al sistema economico nel suo complesso.
Nella storia ci sono stati diversi esempi di bank run, ma quello che forse ricordiamo meglio, nonché il più recente, è il caso della Grecia. Nello specifico, in Grecia venne imposta la cosiddetta rimozione della convertibilità a vista dei depositi. Questa scelta provoca costi di insolvenza casuali e non omogenei, in quanto viene impiegata nel momento in cui le riserve diventano insufficienti: ciò implica che i clienti che per primi ritirano i propri depositi ottengono il capitale per intero, mentre i soggetti che attendono più a lungo riescono a ritirarne solo una parte minima o addirittura nulla. La rimozione della convertibilità a vista è una delle possibili soluzioni istituzionali al bank run, ma di fatto è stata usata poche volte nel corso della storia e solo in situazioni in cui il fenomeno investiva diverse banche contemporaneamente.

- Exit scam
Un'exit scam è una pratica fraudolenta da parte di promotori di criptovaluta non etici che svaniscono con i soldi degli investitori durante o dopo un ICO.
Il modus operandi è semplice: i promotori lanciano una nuova piattaforma di criptovaluta basata su un concetto promettente; l'ICO raccoglie quindi fondi da vari investitori; l'attività può o non può funzionare per qualche tempo; e poi i promotori che avevano raccolto i soldi dell'ICO scompaiono, lasciando gli investitori in asso.
A causa delle operazioni decentralizzate, anonime e prive di regolamentazione dell'ecosistema della valuta virtuale, è difficile rintracciare i truffatori che ingannano gli investitori .
Uno degli exit scam più famose e anche recente è quella del token Squid Game. Il progetto stesso aveva il tema dello show Netflix di successo Squid Game, ma senza apparente approvazione o connessione ufficiale, nonostante sul suo sito Web affermasse di essere una partnership con Netflix.
Il prezzo del token Squid Game è crollato vicino allo zero quando gli sviluppatori dietro il progetto hanno venduto i loro token sul mercato per 22.328 BNB (11,9 milioni di dollari).

- Ponzi SchemeUno schema Ponzi è una truffa di investimento fraudolenta che promette alti tassi di rendimento con pochi rischi per gli investitori. Genera rendimenti per i primi investitori con denaro preso dagli investitori successivi. È simile a uno schema piramidale in quanto entrambi si basano sull'utilizzo dei fondi dei nuovi investitori per pagare i finanziatori precedenti.
Sia gli schemi Ponzi che gli schemi piramidali alla fine raggiungono il fondo quando il flusso di nuovi investitori si esaurisce e non c'è abbastanza denaro da distribuire. A quel punto, gli schemi si disfano.
Le aziende che si impegnano in uno schema Ponzi concentrano tutte le loro energie nell'attrarre nuovi clienti per fare investimenti.
Il termine "Schema Ponzi" è stato coniato dopo un truffatore di nome Charles Ponzi nel 1920. Lo schema era incentrato sul servizio postale statunitense.

Nel mondo delle cripto, lo schema Ponzi più famoso è stato quello di BitConnect Coin. L'azienda ha fatto la sua incursione sulla scena delle criptovalute con un'offerta iniziale di moneta (ICO) alla fine di dicembre 2016, ha rapidamente scalato la classifica su CoinMarketCap arrivando tra le top 10 del 2017, durante il suo periodo di massimo splendore, BitConnect vantava un market cap di oltre 2,6 miliardi di dollari. Il 3 gennaio 2018, il Texas State Securities Board ha emesso un cease and desist alla società, definendola uno schema Ponzi, e citando mancanze nella trasparenza dei guadagni degli utenti. La società ha chiuso poco dopo questo annuncio. Il progetto era alimentato da un token BCC che valeva 0,17 dollari nel gennaio 2017, per poi salire a oltre 460 dollari alla fine di dicembre 2017. Il token BCC è poi sceso bruscamente, toccando i 0 dollari, portando via tutto a coloro che non sono riusciti a vendere in tempo.

Un report di CipherTrace, afferma che nei primi sette mesi del 2021 sono stati persi più di 680 milioni di dollari a causa di furti, hack e altre attività illecite e che il 76% sono state fatte su piattaforme DeFi.

Truffe e frodi sono comuni anche nei mercati azionari secolari ben consolidati e ben regolamentati. Il mondo anonimo delle criptovalute aggiunge più rischi a causa della sua natura non regolamentata.
Alla fine, è l'investitore che si assume la responsabilità di non essere truffato con i suoi sudati guadagni. Team inesistenti, proiezioni di profitto stravaganti e modelli di business poco chiari dovrebbero essere esaminati attentamente prima di effettuare qualsiasi investimento.